Los gigantes tecnológicos chinos, al margen de la regulación

A medida que los pagos móviles ganan terreno en China, el Banco Popular de China está trabajando para implementar reglamentos que exigirán que las entidades financieras no bancarias proporcionen más información sobre sus flujos financieros. En efecto, dos gigantes de internet son los responsables de que los consumidores chinos hayan  aumentado progresivamente el uso de sus smartphones para liquidar todo tipo de pagos: deudas entre amigos, la cuenta del restaurante, donativos a personas sin techo y, cada vez más, préstamos.

Alibaba comenzó como un portal de comercio electrónico, pero enseguida lanzó Alipay, una plataforma de pago que superó a PayPal en 2013. La otra empresa, conocida por ser propietaria de la plataforma de chat más popular en China, – WeChat–, se convirtió rápidamente en el segundo mayor procesador de pagos móviles. Estos gigantes tecnológicos han ampliado rápidamente su oferta a los consumidores con servicios que abarcan desde la distribución minorista hasta los servicios financieros.

Estas dos plataformas, que ahora se reparten el mercado de los pagos móviles con una cuota del 54 % para la primera y del 40 % para la segunda, no solo han evitado tener que operar a través de algún sistema de compensación, tal y como exige normalmente el banco central a los proveedores de servicios financieros; además, han logrado enriquecer aún más sus imperios gracias a los datos que recopilan sobre sus usuarios. Además, ambas compañías ingresan una comisión del 0,6 %  por cada transacción realizada a través de su plataforma.

El banco central ya ha expresado su inquietud respecto al poder y las dimensiones que Alibaba (Alipay) y Tencent (WeChat) han adquirido en tan poco tiempo. El Banco Popular de China exigió recientemente a AliPay que fuera más discreta durante las semanas sin efectivo que organizó en verano de 2017, por miedo a que sus campañas trastornen el flujo de dinero del país.

Sin una mejor regulación, existe el riesgo de que los movimientos de capitales a través de estas aplicaciones móviles puedan estar apoyando actividades de blanqueo de dinero y fraude. De hecho, aunque Alipay y WeChat están siempre conectadas a la cuenta bancaria del usuario, el banco no tiene visibilidad respecto a las transacciones cuando se efectúan a través de una plataforma de terceros, como una aplicación móvil. Otro dato sorprendente en un país en el que los consumidores suelen mostrar  una aversión al endeudamiento es que “el crédito al consumo a corto plazo en China se disparó un 160 % en los primeros ocho meses de 2017 en comparación con el año anterior” [paywall].

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